Fintech对商业保理模式的改变

自2012年商务部允许商业保理试点之后，中国商业保理行业迅速发展。商业保理企业数量飞速上升，经济信用化、产业金融化、交易在线化、资产证券化实质性地推动了保理行业的发展。

商业保理是一种依托产业、依托真实交易进行的企业融资方式。供应商将基于贸易合同所产生的应收账款债权转让给保理商，由保理商向其提供资金融通、买方资信评估、销售账户管理、信用风险担保、账款催收等综合金融服务。

传统保理业务对核心企业、银行的依赖大，直接基于中小微企业信用的直接授信较为困难。这种困难首先体现在业务拓展上，难以快速实现海量中小微客户群的营销。在融资渠道上，由于中小微企业的保理业务缺乏担保品和良好的资信，银行难以满足保理公司的资金需求。其次，在财务管理上，小微企业业务将产生高频次、小金额的资金进出，这就对保理公司的财务管理能力、管理成本提出了很高的要求。此外，用传统的现场尽职调查等传统手段进行风险管理的成本过高。

Fintech正在快速并差异化发展的各类金融控股、企业金融、中小金融、互联网金融等，金融与互联网的结合成为新兴行业萌发的“热土”。通过互联网资源的整合，这一局面可以得到根本性的改观。就业务层面而言，互联网首先解决了信息不对称的问题，通过互联网信息平台所掌握的交易、物流、资金流数据，保理商可以快速实现对保理客户的信用评估、筛选和营销，以及应用收账的甄别和确认，形成有针对性的细分市场的产品，解决现场尽职调查等传统风险管理手段的低效率、高成本的问题；其次，基于Fintech技术营造出的金融生态，使资产的流转与资金的匹配更加顺畅和贴合，为保理商提供了更广阔的融资渠道。

来源：中国财经